The Effect of Financial and Non-Financial Indicators on the Profitability of Islamic Commercial Banks in Indonesia
Keywords: BOPO; CAR; CSR; FDR; GCG; JKB; MS; NIM; NPF; ROA
Abstract
This study aims to analyze the influence of financial indicators (CAR, FDR, BOPO, NIM, NPF) and non-financial (number of bank offices, market share, GCG, CSR) on profitability that is proxied by Return on Assets (ROA) of Islamic Banks in 2014 -2018. The data source used is secondary data from 2014-2018. Data analysis techniques used are descriptive analysis, multiple linear regression analysis and the classic assumption test. Findings. The results of the study are that CAR does not have a significant negative effect. FDR does not have a significant negative directional effect. BOPO has a significant negative effect. NIM has a positive positive significant effect. NPF has a significant negative effect. The number of bank offices has no significant positive effect. Market share does not have a significant negative directional effect. GCG does not have a significant negative effect. CSR has a significant negative effect. The adjusted R2 value is 73.21% while the remaining 26.79% is influenced by other variables outside the study so the researcher should further add other variables.
Downloads
Download data is not yet available.
References
Alzoubi, Tariq. (2018). Determinants of Bank Profitability : Islamic Versus Conventional Banks. Journal of Banks and Bank Systems, 13(3), 106-113.
Antonio, Muhammad Syafi’i. (2001). Bank Syariah Dari Teori ke Praktik. Jakarta : Gema Insani Press.
Anwar, Y., & Murwaningsari, E. (2017). The Effect of Credit Risk and Capital Adequacy Ratio Upon Return On Asset (A Case Study at Banking Listed in Indonesia Stock Exchange). Journal Accounting of Bina Niaga, 2(2), 23-38.
Ariandhini, Jielend. (2018). Pengaruh Corporate Governance terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah (BUS) Indonesia Periode 2011-2016. Jurnal Falah Ekonomi Syariah, 4(1), 98-107.
Arianto, Taufik. (2004). Profil Persaingan Usaha Dalam Industri Perbankan Indonesia. Perbanas Finance & Banking Journal, 6(2), 95–108.
Arif, M. N. R. A., & Rahmawati, Y. (2017). Office channeling and its impact on the profitability of islamic bank. Journal of Applied Management (JAM), 15(2), 245-252.
Arsyi, Abi R. (2015). Pengaruh Pengungkapan Islamic Corporate Social Reporting Terhadap Return On Asset. Jurnal Prosiding Penelitian Sivitas Akademika Unisba, 6-16.
Budisantoso, T., & Nuritomo. (2018). Bank dan Lembaga Keuangan Lain Edisi 3. Jakarta : Salemba Empat.
Christaria, F., & Kurnia, R. (2016). The Impact of Financial Ratios, Operational Efficiency and Non Performing Loan Towards Commercial Bank Profitability. Journal Global Academy of Trainging & Research (GATR), 1(1), 43-50.
Dendawijaya, Lukman. (2005). Manajemen Perbankan. Bogor : Ghalia Indonesia.
Dodi, Supiyadi, D., & Arief, M. (2018). Islamic Bank Profitability: A Study of Islamic Bank in Indonesia. The International Journal of Business Review (The Jobs Review),1(1), 55-65.
Fahmi, Irham. (2017). Analisis Kinerja Keuangan Panduan bagi Akademisi, Manajer dan Investor untuk Menilai dan Menganalisis Bisnis dari Aspek Keuangan. Bandung : Alfabeta.
Febriyanti, & Megawati, S. (2016). Analisis Determinasi Profitabilitas Bank Umum Syariah. Jurnal Manajemen STIE Multi Data Palembang, 1-17.
Ferdyant, F., Anggraini, R., & Takidah, E. (2014). Pengaruh Kualitas Penerapan Good Corporate Governance dan Risiko Pembiayaan terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah. Jurnal Dinamika Akuntansi dan Bisnis, 1(2), 134-149.
Ghozali, Imam. (2018). Aplikasi Analisis Multivariate Dengan Program IBM SPSS 25 Edisi 9. Semarang : Badan Penerbit Universitas Diponegoro.
Hery. (2015). Analisis Laporan Keuangan Pendekatan Rasio Keuangan. Yogyakarta : CAPS (Center of Academic Publishing Service).
Husain, A., Affandi, S., & Shukur, N. A. (2015). The Internal Determinants of Islamic Banks Profitability in Malaysia. Journal of Basic and Applied Scientific Research, 5(7), 17-21.
Kasmir. (2014). Manajemen Perbankan. Jakarta: Rajagrafindo Persada.
Kasmir. (2016). Analisis Laporan Keuangan. Jakarta : Rajagrafindo Persada.
Khadijah, Z. N., & Mahardika, D. P. K. (2018). Pengaruh Capital Adequacy Ratio, Non Performing Financing, dan Financing to Deposit Ratio terhadap Profitabilitas (Studi Empiris pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2012-2016. Jurnal e-Proceeding of Management, 5(2), 2125-2129.
Khoirudin, Amirul. (2013). Corporate Governance dan Pengungkapan Islamic Social Reporting pada perbankan syariah di Indonesia. Accounting Analysis Journal, 2(2), 227-232.
Lubis, F. A., Isynuwardhana, D., & Dillak, V. J. (2017). Pengaruh Loan to Deposit Ratio (LDR), Non Performing Loan (NPL), Capital Adequacy Ratio (CAR), Net Interest Margin (NIM), Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Return On Asset (Studi Kasus pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2012-2015). Journal e-Proceeding of Management, 4(3), 2575-2584.
Mardikanto, Totok. (2014). CSR (Corporate Social Responsibility) (Tanggungjawab Sosial Korporasi). Bandung: Alfabeta.
Mokoagow, S.W., & Fuady, M. (2015). Faktor-faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal EBBANK, 6(1), 33-62.
Pandia, Frianto. (2012). Manajemen Dana dan Kesehatan Bank. Cetakan Pertama. Jakarta : Rineka Cipta.
Pinasti, W. F., & Mustikawati, R. R. I. (2018). Pengaruh CAR, BOPO, NPL, NIM dan LDR terhadap Profitabilitas Bank Umum Periode 2011-2015. Jurnal Nominal, 7(1), 126-142.
Pratama, S. W., Badina, T., & Rosiana, R. (2018). Corporate Social Responsibility (CSR) Disclosures dan Kinerja Keuangan Perbankan Syariah di Indonesia. Jurnal Syi’ar Iqtishadi Islamic Economics, Finance and Banking, 2(2), 56-72.
Putri, E., & Dharma, A. D. (2016). Analisis Perbedaan Kinerja Keuangan Antara Bank Konvensional Dengan Bank Syariah. Jurnal Riset Akuntansi dan Keuangan Indonesia, 1(2), 98-107.
Rahmi, N., & Anggraini, R. (2013). Pengaruh CAR, BOPO, NPF dan CSR Disclosure terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah. Jurnal Ilmiah Wahana Akuntansi, 8(2), 171-187.
Riyadi, Selamet. (2006). Banking Assets and Liability Management Edisi 3. Jakarta: Lembaga Penerbit Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia.
Rohaya, Hairiennisa. (2008). Perkembangan Skala Usaha Perbankan Syariah di Indonesia Pra dan Pasca Kebijakan Office Channeling. Jurnal Ekonomi Islam La Riba, 2(2), 191-213.
Rohman, S. N., & Karsinah. Analisis Determinan Pangsa Pasar Bank Syariah dengan Kinerja Bank Syariah di Indonesia Periode 2011-2016. Economics Development Analysis Journal, 5(2), 135-142.
Saputra, Bambang. (2014). Faktor-Faktor Keuangan Yang Mempengaruhi Market Share Perbankan Syariah Di Indonesia. Jurnal Akuntabilitas, 7(2),123–131.
Sirait, S., & Panjaitan, S. (2018). Analisis Pengaruh Pangsa Pasar Pembiayaan dan Non Performing Financing (NPF) terhadap Profitabilitas pada Bank Syariah. Jurnal EK & BI, 1(2), 76-82.
Sugiyono. (2018). Metode Penelitian Kuantitatif, Kualitatif dan R & D. Bandung: Alfabeta.
Surepno & Minoto. (2018). Peran Good Corporate Governance terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah. Jurnal Akuntansi Syariah, 1(1), 131-142.
Suroso, Sugeng. (2018). Kinerja Bank Umum Syariah. Yogyakarta : Expert.
Susanto, H., & dan Kholis, N. (2016). Analisis Rasio Keuangan terhadap Profitabilitas pada Perbankan Indonesia. Jurnal EBBANK, 7(1), 11-22.
Suwarno, R. C., & Muthohar, A. M. (2018). Analisis Pengaruh NPF, FDR, BOPO, CAR, dan GCG terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2013-2017. Jurnal BISNIS, 6(1), 94-117.
Tim Otoritas Jasa Keuangan. (2019). Snapshoot Perbankan Syariah Edisi Maret 2019. Jakarta : Otoritas Jasa Keuangan.
Ubaidillah. (2016). Analisis Faktor-faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Syariah di Indonesia. Jurnal Ekonomi Islam, 4(1), 151-188.
Wasiuzzaman, S., & Gunasevagan, U. N. (2013). Comparative Study of the Performance of Islamic and Conventional Banks. Humanomics Journal, 29(1), 43-60.
Yunita, Rima. (2014). Faktor-faktor yang Mempengaruhi Tingkat Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia (Studi Kasus pada Bank Umum Syariah di Indonesia Tahun 2009-2012). Jurnal Akuntansi Indonesia, 3(2), 143-160.
Zarrouk, H., Jedidia, K. B., & Moualhi, M. (2016). Is Islamic Bank Profitability Driven by Same Forces as Conventional Banks ? International Journal of Islamic and Middle Eastern Finance and Management, 9(1), 46-66.
Antonio, Muhammad Syafi’i. (2001). Bank Syariah Dari Teori ke Praktik. Jakarta : Gema Insani Press.
Anwar, Y., & Murwaningsari, E. (2017). The Effect of Credit Risk and Capital Adequacy Ratio Upon Return On Asset (A Case Study at Banking Listed in Indonesia Stock Exchange). Journal Accounting of Bina Niaga, 2(2), 23-38.
Ariandhini, Jielend. (2018). Pengaruh Corporate Governance terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah (BUS) Indonesia Periode 2011-2016. Jurnal Falah Ekonomi Syariah, 4(1), 98-107.
Arianto, Taufik. (2004). Profil Persaingan Usaha Dalam Industri Perbankan Indonesia. Perbanas Finance & Banking Journal, 6(2), 95–108.
Arif, M. N. R. A., & Rahmawati, Y. (2017). Office channeling and its impact on the profitability of islamic bank. Journal of Applied Management (JAM), 15(2), 245-252.
Arsyi, Abi R. (2015). Pengaruh Pengungkapan Islamic Corporate Social Reporting Terhadap Return On Asset. Jurnal Prosiding Penelitian Sivitas Akademika Unisba, 6-16.
Budisantoso, T., & Nuritomo. (2018). Bank dan Lembaga Keuangan Lain Edisi 3. Jakarta : Salemba Empat.
Christaria, F., & Kurnia, R. (2016). The Impact of Financial Ratios, Operational Efficiency and Non Performing Loan Towards Commercial Bank Profitability. Journal Global Academy of Trainging & Research (GATR), 1(1), 43-50.
Dendawijaya, Lukman. (2005). Manajemen Perbankan. Bogor : Ghalia Indonesia.
Dodi, Supiyadi, D., & Arief, M. (2018). Islamic Bank Profitability: A Study of Islamic Bank in Indonesia. The International Journal of Business Review (The Jobs Review),1(1), 55-65.
Fahmi, Irham. (2017). Analisis Kinerja Keuangan Panduan bagi Akademisi, Manajer dan Investor untuk Menilai dan Menganalisis Bisnis dari Aspek Keuangan. Bandung : Alfabeta.
Febriyanti, & Megawati, S. (2016). Analisis Determinasi Profitabilitas Bank Umum Syariah. Jurnal Manajemen STIE Multi Data Palembang, 1-17.
Ferdyant, F., Anggraini, R., & Takidah, E. (2014). Pengaruh Kualitas Penerapan Good Corporate Governance dan Risiko Pembiayaan terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah. Jurnal Dinamika Akuntansi dan Bisnis, 1(2), 134-149.
Ghozali, Imam. (2018). Aplikasi Analisis Multivariate Dengan Program IBM SPSS 25 Edisi 9. Semarang : Badan Penerbit Universitas Diponegoro.
Hery. (2015). Analisis Laporan Keuangan Pendekatan Rasio Keuangan. Yogyakarta : CAPS (Center of Academic Publishing Service).
Husain, A., Affandi, S., & Shukur, N. A. (2015). The Internal Determinants of Islamic Banks Profitability in Malaysia. Journal of Basic and Applied Scientific Research, 5(7), 17-21.
Kasmir. (2014). Manajemen Perbankan. Jakarta: Rajagrafindo Persada.
Kasmir. (2016). Analisis Laporan Keuangan. Jakarta : Rajagrafindo Persada.
Khadijah, Z. N., & Mahardika, D. P. K. (2018). Pengaruh Capital Adequacy Ratio, Non Performing Financing, dan Financing to Deposit Ratio terhadap Profitabilitas (Studi Empiris pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2012-2016. Jurnal e-Proceeding of Management, 5(2), 2125-2129.
Khoirudin, Amirul. (2013). Corporate Governance dan Pengungkapan Islamic Social Reporting pada perbankan syariah di Indonesia. Accounting Analysis Journal, 2(2), 227-232.
Lubis, F. A., Isynuwardhana, D., & Dillak, V. J. (2017). Pengaruh Loan to Deposit Ratio (LDR), Non Performing Loan (NPL), Capital Adequacy Ratio (CAR), Net Interest Margin (NIM), Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Return On Asset (Studi Kasus pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2012-2015). Journal e-Proceeding of Management, 4(3), 2575-2584.
Mardikanto, Totok. (2014). CSR (Corporate Social Responsibility) (Tanggungjawab Sosial Korporasi). Bandung: Alfabeta.
Mokoagow, S.W., & Fuady, M. (2015). Faktor-faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal EBBANK, 6(1), 33-62.
Pandia, Frianto. (2012). Manajemen Dana dan Kesehatan Bank. Cetakan Pertama. Jakarta : Rineka Cipta.
Pinasti, W. F., & Mustikawati, R. R. I. (2018). Pengaruh CAR, BOPO, NPL, NIM dan LDR terhadap Profitabilitas Bank Umum Periode 2011-2015. Jurnal Nominal, 7(1), 126-142.
Pratama, S. W., Badina, T., & Rosiana, R. (2018). Corporate Social Responsibility (CSR) Disclosures dan Kinerja Keuangan Perbankan Syariah di Indonesia. Jurnal Syi’ar Iqtishadi Islamic Economics, Finance and Banking, 2(2), 56-72.
Putri, E., & Dharma, A. D. (2016). Analisis Perbedaan Kinerja Keuangan Antara Bank Konvensional Dengan Bank Syariah. Jurnal Riset Akuntansi dan Keuangan Indonesia, 1(2), 98-107.
Rahmi, N., & Anggraini, R. (2013). Pengaruh CAR, BOPO, NPF dan CSR Disclosure terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah. Jurnal Ilmiah Wahana Akuntansi, 8(2), 171-187.
Riyadi, Selamet. (2006). Banking Assets and Liability Management Edisi 3. Jakarta: Lembaga Penerbit Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia.
Rohaya, Hairiennisa. (2008). Perkembangan Skala Usaha Perbankan Syariah di Indonesia Pra dan Pasca Kebijakan Office Channeling. Jurnal Ekonomi Islam La Riba, 2(2), 191-213.
Rohman, S. N., & Karsinah. Analisis Determinan Pangsa Pasar Bank Syariah dengan Kinerja Bank Syariah di Indonesia Periode 2011-2016. Economics Development Analysis Journal, 5(2), 135-142.
Saputra, Bambang. (2014). Faktor-Faktor Keuangan Yang Mempengaruhi Market Share Perbankan Syariah Di Indonesia. Jurnal Akuntabilitas, 7(2),123–131.
Sirait, S., & Panjaitan, S. (2018). Analisis Pengaruh Pangsa Pasar Pembiayaan dan Non Performing Financing (NPF) terhadap Profitabilitas pada Bank Syariah. Jurnal EK & BI, 1(2), 76-82.
Sugiyono. (2018). Metode Penelitian Kuantitatif, Kualitatif dan R & D. Bandung: Alfabeta.
Surepno & Minoto. (2018). Peran Good Corporate Governance terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah. Jurnal Akuntansi Syariah, 1(1), 131-142.
Suroso, Sugeng. (2018). Kinerja Bank Umum Syariah. Yogyakarta : Expert.
Susanto, H., & dan Kholis, N. (2016). Analisis Rasio Keuangan terhadap Profitabilitas pada Perbankan Indonesia. Jurnal EBBANK, 7(1), 11-22.
Suwarno, R. C., & Muthohar, A. M. (2018). Analisis Pengaruh NPF, FDR, BOPO, CAR, dan GCG terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2013-2017. Jurnal BISNIS, 6(1), 94-117.
Tim Otoritas Jasa Keuangan. (2019). Snapshoot Perbankan Syariah Edisi Maret 2019. Jakarta : Otoritas Jasa Keuangan.
Ubaidillah. (2016). Analisis Faktor-faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Syariah di Indonesia. Jurnal Ekonomi Islam, 4(1), 151-188.
Wasiuzzaman, S., & Gunasevagan, U. N. (2013). Comparative Study of the Performance of Islamic and Conventional Banks. Humanomics Journal, 29(1), 43-60.
Yunita, Rima. (2014). Faktor-faktor yang Mempengaruhi Tingkat Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia (Studi Kasus pada Bank Umum Syariah di Indonesia Tahun 2009-2012). Jurnal Akuntansi Indonesia, 3(2), 143-160.
Zarrouk, H., Jedidia, K. B., & Moualhi, M. (2016). Is Islamic Bank Profitability Driven by Same Forces as Conventional Banks ? International Journal of Islamic and Middle Eastern Finance and Management, 9(1), 46-66.
Published
Jun 2, 2021
DOI:
How to Cite
Mardillasari, R., HS, S., & Muktiyanto, A. (2021). The Effect of Financial and Non-Financial Indicators on the Profitability of Islamic Commercial Banks in Indonesia. Jurnal Organisasi Dan Manajemen, 17(1), 42–52. https://doi.org/10.33830/jom.v17i1.971.2021
Download Citation
Issue
Section
Articles
License & Copyright Holder